1、中國電網投資增速下滑，信息化投資是趨勢
近年來，在國家政策的調控下，我國電網投資金額呈下降趨勢。2019年，國家電網發布《關于進一步嚴格控制電網投資的通知》，投資額降到歷史最低，2019年全國電網投資額達到4473億元，同比下滑8.51%，達到近5年最低值。
不過，隨著國家電網投資結構持續優化，國家電網投資額下降趨勢將起止回升，預計2020年投資規模不會持續下滑，投資規模將達到4500億元左右。
國家電網改革持續向信息化方向傾斜，信息化投資額逐年走高，根據國家電網有限公司披露的社會責任報告，2018年電網信息化投資額達到53.4億元，同比增長0.3%，2019年達到約55.93億元，同比增長4.74%。
2、泛在電力物聯網概念提出，接棒智能電網
2016年，“國家泛在智能電網”概念首次提出，到2018年2月，國家電網在信息通信工作會議上提出要“打造全業務泛在電力物聯網”，2019年3月8日，國網公司召開工作會議，對建設泛在電力物聯網作出全面部署安排，加快推進“三型兩網、世界一流”戰略落地實施。泛在電力物聯網建設規劃分兩階段，到2024年全面建成泛在電力物聯網。從近年的趨勢來看，泛在電力物聯網已經接棒堅強智能電網成為國網未來發展的主線。
3、項目招標顯著放量，2019年三季度開始建設提速
2019年3月國網提出泛在電力物聯網建設之后，行業建設也曾一度因為頂層設計不清晰陷入蒙昧發展，研討和試點是2019年上半年泛在電力物聯網建設的主題;不過，隨著建設思路與框架逐漸清晰、各省網試點推進成果豐碩，“泛在”建設已迎來拐點，信息化投資與招標進入加速階段。
2019年8月，國網發布信息化軟件競爭性談判采購公告，開啟數據中臺、云平臺、物聯管理平臺等關鍵環節建設;9月新增信息化設備及服務招標放量，標志著泛在項目與投資大規模落地、國網及各網省公司泛在建設全面提速。預計至2020年行業相關公司將迎來訂單爆發。
數據顯示，2019年國家電網在既定的4個批次信息化招標基礎上連續增補了2個批次招標項目，其中信息化服務類招標數量分別達到156次和44次，份額占比明顯高于以往。2020年第一批次的信息化設備類招標也已亮成，數量略低干2019年同批次。
從投資金額來看，2019年9月以來，國家電網信息化設備、服務招標加速，招標金額合計為36.4億元，占全年招標金額之比為66.1%，且新增的兩個招標批次均在四季度發布。2019年全年信息化設備、服務招標金額共計55億元，其中信息化設備招標金額為33億元，信息化服務招標金額為22億元，招標規模符合預期。
4、設備需求是主流，調度類硬件市場需求更旺盛
通過梳理2019-2020年第一批次國家電網信息化項目招標情況，前瞻發現信息化設備的采購需求量遠大于信息化服務的需求量。2019-2020年(第一批)信息化設備采購項目累計達到579項，占比達到70%;信息化服務項目累計招標247項，占比30%。
具體來看，調度類硬件和信息化硬件招標數量占比更勝一籌，市場需求相對旺盛。2020年第一批中，信息化硬件需求量占比68%，調度類硬件需求數量占比14%。2019-2020年合計7批次招標中，調度類硬件累計招標需求量246項，信息化硬件累計需求量254項，分別占總需求量的29.78%和30.75%。
5、投資有望翻倍，2020年投資規模接近500億
隨著國家電網信息化改革的步伐加快，泛在電力物聯網正進入全面建設階段。2019年為泛在電力物聯網探索與試點年，投資規模預計接近200億。2019年12月，國家電網印發《泛在電力物聯網2020年重點建設任務大綱》，將在2020年重點開展能源生態、客戶服務、生產運行、經營管理、企業中臺、智慧物聯、基礎支撐、技術研究等8個方向、40項重點建設任務。
隨著泛在電力物聯網試點項目的逐步開展，2020年泛在電力物聯網建設將全面鋪開，預計投資有望翻倍，2020年投資規模將接近500億。
