上周,2017年7月第3個交易周2017年7月17日到7月21日,市場本周接續6月底連續第5周上揚,至7月21日上證指數收報3237.98點。各個板塊中采掘與有色金屬領漲,28個板塊分化嚴重。上證綜指上漲0.48%,電氣板塊下跌1.93%,漲跌幅處于一級行業下游,表現較差,跑輸大盤2.41個百分點。子行業中上漲幅度較大只有綜合電力設備,下跌幅度較大的是火電設備和其它電源設備。
在電力行業方面,有2個消息值得我們關注,一是新一輪農網改造。并且此次新一輪農網升級改造還受到了國務院總理李克強的高度關注,并做出重要批示。國網將實施新一輪農網改造升級工程,計劃到2020年實現公司經營區內農村地區穩定可靠的供電服務全覆蓋。而作為總理批示的說明,這些都為推進農業供給側結構性改革、發展現代化農業產業鏈、助力脫貧攻堅等提供了重要保障。在此過程中,電網設備,節能電機,光伏扶貧等一系列跟電網升級相關的電網設備龍頭企業必將獲得巨大的市場空間,后續投資者可持續關注此類電網設備平臺。另一個值得注意的是全國的碳市場啟動或已微調。簡單來說,原本八大行業的重點排放企業。但由于部分省市進度嚴重拖后,目前首批先期啟動配額分配方案初步確定的三個行業,分別是電力,電解鋁,水泥。雖然全國性的碳市場啟動一拖再拖,但長期來看,這是一個曲折前進的必然過程,如今三個基礎較好的重點行業分配方案初步確定,為未來更大范圍的行業拓展打下基礎。特別是其中首批啟動3行業之一的電力,是我們需要重點關注的。這一方面碳交易企業的運作情況會影響下一步全國碳交易市場的走向。投資者可謹慎關注電力方面此類含有碳交易的平臺
在新能源領域,我們注意到,國際市場研究機構ReportsandReports發布報告稱,到2020年,中國新能源和汽車市場的發展趨勢將推動電動汽車光伏充電站需求的增長。今年以來光伏產業也確實在業績表現上有回暖跡象,只是鑒于光伏產業的復雜性,地區發展的不均衡,需求矛盾,棄風棄光依然嚴峻。提醒投資者可謹慎關注分布式光伏,或有農村光伏扶貧等國家政策支持的光伏類企業平臺等。
